Bolsa de Valores Onde Investir

Tudo sobre ITSA4: histórico, rentabilidade, dividendos e fundamentos

Tudo sobre ITSA4: histórico, rentabilidade, dividendos e fundamentos
  • Publicado em 23 de maio de 2023

Você já ouviu falar sobre ITSA4 e está interessado em saber mais sobre essa ação? Então veio ao lugar certo.

Neste artigo, vamos explorar tudo o que você precisa saber sobre ITSA4, desde o histórico da empresa até seus fundamentos financeiros. 

Mergulharemos nos detalhes do desempenho passado, rentabilidade, dividendos e analisaremos os fundamentos que tornam essa ação uma opção atrativa para investidores. 

Prepare-se para obter insights valiosos sobre a ITSA4 e descobrir se ela pode ser uma adição promissora à sua carteira de investimentos.

O que é ITSA4? 

ITSA4 é o código de negociação da ação preferencial da Itaúsa – Investimentos Itaú S.A. no mercado de ações brasileiro. 

Como ação preferencial, a ITSA4 confere aos acionistas alguns benefícios – como prioridade no recebimento de dividendos e maior liquidez em comparação com as ações ordinárias. Isso significa que é mais fácil e rápido vendê-la ou comprá-la.

A Itaúsa é uma holding brasileira que atua como um conglomerado de investimentos, controlando empresas famosas como:

  • Itaú Unibanco, considerado o maior banco privado do Brasil;
  • Duratex, produtora de painéis de madeira e peças sanitárias; 
  • Alpargatas, uma fabricante de calçados. 

Apenas para contextualizar melhor, uma holding é uma empresa que investe em diferentes sociedades e centraliza suas estratégias. 

No caso, a Itaúsa é uma holding pura, focada em adquirir participações em outras empresas. Essas holdings têm a vantagem de alcançar diversos mercados, reduzir riscos por meio da diversificação setorial e ter acesso a um maior capital de giro. 

A empresa possui mais de 57 anos de trajetória, sendo um dos maiores grupos privados do país, e uma das maiores organizações de capital aberto do mundo. 

A Itaúsa tem como principal foco de investimento os setores financeiro e industrial. Sua missão é investir estrategicamente nessas áreas, além de manter participações em instituições com um forte compromisso social. 

E em relação ao seu desempenho no mercado de ações, a Itaúsa destaca-se devido ao seu resultado líquido em constante evolução e ao Retorno sobre Patrimônio Líquido (ROE) acima da média, o que demonstra sua capacidade de gerar resultados financeiros positivos e criar valor para os acionistas.

Sendo assim, a ação ITSA4 representa uma participação acionária na Itaúsa e pode ser negociada na Bolsa de Valores do Brasil, a B3. 

Quantas ações tem a ITSA4?

A quantidade de ações da ITSA4 pode variar ao longo do tempo. Até a data da criação deste artigo, contabilizavam-se um total de 6.367.498.620 ações preferenciais, divididas entre ativos em circulação, ações da Fundação Antonio e Helena Zerrenner (FAHZ) e demais acionistas. 

Vale ressaltar que essa quantidade pode ter sofrido alterações após essa data, portanto, é recomendado verificar informações atualizadas junto à Bolsa de Valores do Brasil (B3) ou outras fontes confiáveis de informação financeira. 

ITSA4: histórico

A ITSA4, ação preferencial da Itaúsa – Investimentos Itaú S.A. possui um histórico interessante de negociação na Bolsa de Valores do Brasil (B3). 

  • Ela teve sua primeira negociação registrada na B3 em 4 de dezembro de 2008, a partir da fusão das ações da Itaúsa S.A.
  • Após sua estreia, a ação passou a ser negociada no mercado, sendo sujeita a flutuações de preço e volume, influenciadas por diversos fatores econômicos, políticos e corporativos.
  • Ao longo dos anos, a ITSA4 transitou por momentos de valorização e queda, refletindo a dinâmica do mercado financeiro e o desempenho da Itaúsa e suas empresas controladas.  De maneira geral, as ações ITSA4 têm tido rentabilidade na bolsa de valores, com valorização maior que o Ibovespa
  • No 2º trimestre de 2019, o lucro líquido atribuído a acionistas controladores foi de R$2,4 bilhões, o que representou um aumento de 19% em comparação com o período homólogo.
  • Já no primeiro trimestre de 2022, a empresa reportou sólido desempenho registrado como recorde para a companhia. Depois, segundo os resultados divulgados, o patrimônio líquido foi de R$72.797 bilhões em dezembro de 2022, representando um aumento de 10,5% em relação ao ano anterior. 

É importante mencionar que o histórico detalhado da ITSA4, incluindo seus preços de fechamento, volumes de negociação e outros dados financeiros, estão disponíveis em plataformas financeiras, sites de corretoras e na própria B3. 

Essas informações atualizadas podem ser úteis para acompanhar o desempenho da ação ao longo do tempo e tomar decisões de investimento com base em análises mais recentes.

Fundamentos da ITSA4

Os fundamentos de uma ação, como a ITSA4, referem-se aos aspectos financeiros e operacionais da empresa que podem impactar seu desempenho e valor de mercado. 

Aqui estão alguns dos principais fundamentos que podem ser considerados ao analisar a ITSA4:

Receita e lucro 

Analisar o histórico de receita e lucro da Itaúsa é importante para entender a capacidade da empresa de gerar resultados financeiros consistentes ao longo do tempo. 

Nesse sentido, a receita líquida da Itaúsa tem registrado crescimento nos últimos anos, passando de cerca de R$5.8 bilhões em 2020 para quase R$8.4 bilhões em 2022. No mesmo período, o lucro líquido cresceu mais de 44 pontos percentuais.

Indicadores de rentabilidade

Indicadores como margem de lucro, retorno sobre o patrimônio líquido (ROE) e retorno sobre o ativo (ROA) podem fornecer insights sobre a eficiência e a rentabilidade dos negócios da empresa.

Atualmente, o Itaúsa registra ROE de 18,49%, um ROA de 14,15%, e uma margem líquida de 166,79%.

Endividamento

Avaliar o nível de endividamento da empresa, bem como sua capacidade de honrar suas obrigações financeiras, é essencial. Indicadores como a relação dívida líquida/EBITDA e a relação dívida líquida/patrimônio líquido podem fornecer uma visão sobre a saúde financeira da empresa.

A dívida líquida da Itaúsa neste momento é de R$5,57 bilhões, sendo que o indicador de dívida líquida sobre o EBITDA é de 0,34.

Setor e concorrência

O setor financeiro é altamente competitivo e dinâmico, com diversos players atuando no mercado. Além dos grandes bancos, existem instituições financeiras menores, fintechs e cooperativas de crédito. A concorrência é impulsionada pela busca por market share, eficiência operacional, inovação tecnológica e atendimento ao cliente.

Para se manter competitiva, a Itaúsa busca constantemente aprimorar seus negócios e acompanhar as tendências do mercado. Isso inclui investimentos em tecnologia, melhoria da qualidade dos produtos e serviços, expansão para novos mercados e uma estratégia de diversificação de seus negócios para mitigar riscos e aproveitar oportunidades.

Entretanto, a análise de fundamentos é uma abordagem complexa, que requer um olhar atento para as informações financeiras, relatórios corporativos, notícias e dados relevantes. Por isso, é recomendável buscar o auxílio de profissionais especializados em análise de investimentos para uma avaliação mais aprofundada.

Qual a rentabilidade da ITSA4?

A rentabilidade da ITSA4 pode ser medida a partir de indicadores, como o retorno sobre patrimônio líquido (ROE). Ele é calculado dividindo-se o lucro líquido pelo patrimônio líquido da empresa, resultando em uma porcentagem. 

O ROE reflete a eficiência da empresa em gerar lucro com o capital investido pelos acionistas. Conforme os resultados divulgados pela Itaúsa, o ROE recorrente caiu de 26% para 18,7% na comparação do quarto trimestre de 2022 com o de 2021. 

Já o retorno total de uma ação considera tanto a valorização do preço da ação quanto os dividendos recebidos ao longo de um determinado período. 

Para calcular o retorno total, é necessário considerar tanto a valorização do preço da ação quanto os dividendos recebidos ao longo de um determinado período. Essa medida engloba tanto o ganho de capital quanto a renda gerada pelos dividendos.

Para saber qual é a rentabilidade de um ativo, também é interessante entender o retorno sobre o investimento, conhecido como ROI. O ROI é um indicador que mede a rentabilidade de um investimento em relação ao seu custo. 

Ele pode ser calculado dividindo-se o lucro líquido pelo investimento inicial e geralmente aparece como uma porcentagem. No caso da ITSA4, o ROI dependerá do preço de compra da ação e do retorno total obtido ao longo do tempo.

Para ter uma ideia, a Itaúsa apresentou lucro líquido recorrente de R$3,36 bilhões no quarto trimestre de 2022. Portanto, a ITSA4 está sendo negociada a 5,8 vezes o preço sobre o lucro em 2023. 

No entanto, lembre-se que a rentabilidade de uma ação pode variar ao longo do tempo e depende de diversos fatores, como a situação econômica do país, o desempenho da empresa, entre outros. 

ITSA4: dividendos

A ITSA4 tem um histórico de distribuição de dividendos consistente aos acionistas. Os dividendos são uma parcela dos lucros da empresa que é distribuída aos detentores de ações.

De acordo com os relatórios, a ação pagou R$0,0515 por ativo em JCP (juros sobre capital próprio) em novembro de 2022 e R$0,0235 por ativo em JCP em agosto de 2022. 

Além disso, a Itaúsa costuma fazer o pagamento dos seus dividendos trimestralmente, pagando R$0,02 por ação, ordinária ou preferencial. As datas são geralmente o último dia útil dos meses de fevereiro, maio, agosto e novembro. 

Contudo, a política de dividendos da Itaúsa e o valor dos dividendos podem variar ao longo do tempo, dependendo dos resultados financeiros da empresa, decisões da administração e outros fatores relevantes. 

Por fim, a Itaúsa pode optar por reter parte dos lucros para reinvestir no negócio, reduzindo a distribuição de dividendos.

ITSA4: preço-alvo 2023

As previsões de preço-alvo são realizadas por analistas financeiros e instituições de pesquisa com base em suas pesquisas e projeções individuais.

Não há uma previsão única e precisa para o preço-alvo da ITSA4 em 2023. No entanto, alguns analistas e especialistas em investimentos têm feito suas próprias estimativas com base em análises técnicas e fundamentais da empresa. 

Alguns deles colocam como preço-alvo da ITSA4 a R$10,48, outros estimam que o preço-alvo seja mais próximo de R$11,50.

Porém, ressaltamos que as previsões de preço-alvo são apenas estimativas e estão sujeitas a riscos e incertezas do mercado. O desempenho futuro da ITSA4 dependerá de vários fatores, como condições econômicas, resultados financeiros da empresa, notícias do setor e outros eventos imprevisíveis.

Portanto, é sempre recomendado fazer sua própria pesquisa e análise ou consultar um profissional de investimentos antes de tomar decisões com base em previsões de preço-alvo.

ITSA4: como é a relação do Itaú SA com investidores?

O Itaú Unibanco, do qual a Itaúsa é uma holding controladora, tem uma relação estabelecida e sólida com seus investidores. O banco possui uma política de transparência e comunicação ativa com o mercado, buscando fornecer informações relevantes e atualizadas aos seus acionistas e demais stakeholders.

O relacionamento do Itaú Unibanco com os investidores é conduzido por meio de diversas iniciativas, incluindo:

Relatórios Financeiros

O Itaú divulga regularmente seus relatórios financeiros, que contêm informações detalhadas sobre seu desempenho, demonstrações financeiras, indicadores-chave e perspectivas para o futuro. Esses relatórios estão disponíveis no site do banco e são uma importante fonte de informação para investidores.

Reuniões e Conferências

Para ter uma relação mais próxima com investidores, analistas e instituições financeiras, o banco realiza também reuniões e conferências, proporcionando a oportunidade de interação direta e esclarecimento de dúvidas sobre a empresa e suas estratégias.

Divulgação de Fatos Relevantes

Além disso, o Itaú Unibanco cumpre as exigências regulatórias de divulgar fatos relevantes que possam impactar o valor das suas ações ou influenciar as decisões dos investidores. Essas informações são disponibilizadas publicamente, visando garantir a transparência e a igualdade de acesso às informações relevantes.

Programa de Relacionamento com Investidores (RI)

Somado a essas iniciativas, o banco possui um programa de relacionamento com investidores, que busca promover uma comunicação contínua e direta com os acionistas, fornecendo informações atualizadas sobre a empresa e seus resultados.

Vale a pena investir em ações de bancos?

A decisão de investir em ações de bancos, como a ITSA4, ou em qualquer outro setor, depende de diversos fatores e é influenciada pelo perfil de cada investidor, seus objetivos financeiros, tolerância ao risco e metas de investimento.

Ações de bancos são consideradas investimentos de renda variável e, portanto, estão sujeitas a flutuações no mercado financeiro. 

Existem tanto vantagens quanto desafios associados ao investimento em ações de bancos, como, por exemplo:

  • Potencial de retorno;
  • Dividendos;
  • Riscos;
  • Governança corporativa;
  • Diversificação.

Por isso, é fundamental realizar uma análise aprofundada antes de tomar decisões de investimento. Considerar informações financeiras atualizadas, acompanhar os resultados dos bancos, entender as perspectivas do setor financeiro e buscar orientação de profissionais qualificados são medidas importantes para uma tomada de decisão informada.

Written By
Redação It's Money

A redação do portal It’s Money é formada por um time de profissionais com ampla experiência editorial, com acompanhamento e revisão de jornalistas especializados.