Itaú (ITUB4) lucra R$ 9,8 bilhões no 1T24, avanço de 15,8%

O Itaú (ITUB4) reportou lucro recorrente gerencial de R$ 9,8 bilhões no primeiro trimestre de 2024 (1T24), avanço de 15,8% em relação ao mesmo período do ano passado.

Segundo a instituição financeira, o resultado teve influência do aumento da margem financeira com clientes, impulsionado pelo efeito positivo do aumento da carteira de crédito e pela maior margem com passivos, bem como do crescimento das receitas de serviços e seguros.

Além disso, o ROE (retorno recorrente gerencial) também apresentou evolução, para 21,9%, crescimento de 1,2 ponto percentual.

Confira abaixo os destaques do relatório divulgado pelo banco Itaú:

Análise de resultado ITUB4 (1T24) 

"Gostei muito do resultado, mais uma combinação de indicadores praticamente impecáveis por parte do Itaú", avalia Renato Reis, analista CNPI-P na DVinvest.

Ele explica que o ROE atingiu um patamar recorde. "As despesas variam sempre abaixo da receita. Ademais, a eficiência do banco está crescendo, a inadimplência está caindo. O spread ajustado pelo risco está estável em um nível acima da média histórica", avalia.

O preço da ação, segundo o analista, é mais alto devido a qualidade dos resultados. "Mas esse é o tipo de empresa que sempre surpreende positivamente, especialmente quando comparamos com seus pares e vemos a quantidade de problemas que estão apresentando".

Assim, segundo ele, o Itaú é uma boa opção para quem gosta de empresas defensivas, pouco voláteis e que entregam bons números de forma regular.

"Deixo meu destaque para a ação ITUB3, que apesar de menos líquida, custa R$ 28 e paga os mesmos dividendos que a ITUB4, se tornando uma opção melhor para quem quer ter a empresa na carteira", observa o analista.

Confira o calendário de resultados do 1T24 e datas das próximas divulgações.

Histórico de resultados ITUB4 

Agora, confira abaixo o histórico de resultados do Itaú (ITUB4), com um resumo dos principais números levantados no reporte das empresa, além da análise do especialista. Boa leitura!

Balanço corporativo ITUB4 4T23

O Itaú (ITUB4) reportou lucro de R$ 35,6 bilhões em 2023, o que representa um avanço anual de 15,7% em 2023.  Já no quarto trimestre de 2023 (4T23), o banco apresentou um lucro líquido de R$ 9,401 bilhões. Ou seja, um avanço de de 22,6% em relação ao mesmo período de 2022.   

"Entre os fatores que mais influenciaram o resultado estão o crescimento da carteira de crédito, a maior margem com passivos, além do impacto positivo da reprecificação do capital de giro próprio”, informou a instituição financeira por meio de nota.  

Segundo análise da DVinvest, a margem financeira que o banco ganha sobre os clientes, ou seja, a diferença entre a taxa que paga na captação e a que recebe de um empréstimo, está aumentando desde o ano passado e nesse trimestre atingiu mais uma nova máxima.  

“Além disso, quando fazemos um ajuste pelo risco, o valor também aumentou, sinalizando que o banco está ganhando eficiência e não somente injetando mais risco na sua carteira em busca de retornos maiores”, avalia a casa de análise. 

Além do Itaú, confira os resultados corporativos do 4T23 já divulgados pelas empresas. 

Análise de resultado ITUB4 (4T23) 

Renato Reis, analista fundamentalista da DVinvest que faz análises dos resultados corporativos para o It’s Money, considera o resultado excelente, com ROE crescendo e inadimplência reduzindo. 

“Com certeza é o melhor banco atualmente no mercado em termos de qualidade”, observa 

Por outro lado, segundo o analista, essa qualidade já é relativamente bem precificada. Assim, um potencial de valorização para o papel no momento não fica tão claro.  

"Para os investidores mais conservadores, mesmo não havendo esse potencial de alta, é uma ação que sugiro ter em carteira. Isso porque entrega qualidade e estabilidade nos resultados. Além de estar sempre pagando dividendos e fazendo bonificações para o acionista”, finaliza Reis.

Balanço corporativo ITUB4 3T23

O Itaú (ITUB4) reportou lucro recorrente gerencial de R$ 9,04 bilhões referente ao terceiro trimestre de 2023. O número é 11,9% maior que a registrada no 2T23. Na comparação com o segundo trimestre, o crescimento foi de 3,4%.

Já o lucro líquido consolidado da instituição financeira foi de R$ 7,539 bilhões no 3T23. Os dados são do release de resultados, que a empresa divulgou nessa segunda-feira (6).

Além do Itaú, confira outros resultados corporativos do 3T23 divulgados pelas empresas.

Renato Reis, analista fundamentalista da DVinvest, diz que a inadimplência, que era o ponto chave, reduziu no curto prazo, o que deve refletir na inadimplência em alguns meses.

Além disso, a margem financeira do banco está melhorando, mesmo quando ajustada pelo risco.

Por fim, o Índice Basileia, que mede o grau de proteção, também aumentou. “O que gera ainda mais solidez para o banco. Mesmo não apresentando um grande potencial de alta, sem dúvidas é o banco com o maior nível de qualidade na bolsa atualmente, por isso a elevação na recomendação.”

Balanço corporativo ITUB4 2T23 

O Itaú (ITUB4) encerrou o segundo trimestre de 2023 com lucro líquido consolidado de R$ 8,9 bilhões, informou a instituição financeira por meio de nota nesta segunda-feira (07).

Já o lucro líquido recorrente alcançou R$ 8,7 bilhões, alta de quase 14% em relação ao mesmo período do ano passado. Por outro lado, o retorno sobre patrimônio (ROE) do Itaú ficou em 20,9%, resultado quase estável em relação ao primeiro trimestre (20,7%).

Renato Reis, analista fundamentalista da DVinvest, avalia que o resultado do Itaú foi bom. "O banco adotou uma estratégia de seguir expandindo a carteira de crédito e melhorou sua margem de lucro com os clientes", observa Reis.

Por outro lado, "a consequência desse processo foi um leve aumento na inadimplência, o que ainda não gera problemas, mas que não pode voltar a aumentar igual em 2022".

"Em linhas gerais gostei do resultado, mas o movimento foi claro: aumento na margem de lucro e no ROE em detrimento de uma inadimplência maior", finaliza o analista. 

ITUB4 grafico

Para complementar as informações sobre as ações do banco, confira abaixo o ITUB4 grafico, com informações atualizadas sobre a instituição financeira:

ITUB4 grafico análise técnica

ITUB4 análise fundamentalista